La Unión Europea define la economía circular como un modelo de producción y consumo que implica compartir, alquilar, reutilizar, reparar, renovar y reciclar materiales y productos existentes todas las veces que sea posible para crear un valor añadido.

En la práctica, implica reducir los residuos al mínimo. Cuando un producto llega al final de su vida, sus materiales se mantienen dentro de la economía siempre que sea posible. De esta forma, el ciclo de vida de los productos se extiende.

La Comisión Europea presentó en marzo de 2020, en el marco del Pacto Verde Europeo un Plan de acción para la Economía Circular. En febrero de 2021, el Parlamento votó el plan y demandó medidas adicionales para avanzar hacia una economía neutra en carbono, sostenible, libre de tóxicos y completamente circular en 2050.

El Gobierno gallego diseñó la Estrategia Gallega de economía circular 2019-2030 tomando en consideración el Plan de Acción de la Unión Europea.